Beta za domaće tržište

Naslovnica Forum Gospodarstvo i financije Fundamentalna analiza Beta za domaće tržište

ovo sto ste gore naveli je autoregresivni proces 🙂

objašnjavate budući (zapravo trenutni, jer je nemoguće opaziti ex ante) prinos nekom konstanom (vi ste ju označili C), budućom (trenutnom) varijancom i nekim idiosinkratskim faktorom. U drugoj jednažbi imate uvjetovanu buduću varijancu, uvjetovana je sadašnjim i prošlim indiosinkratskim te umnoškom trenutne odnosno prošle varijance i bete. Niste indeksirali posljednju beta-u. Inače je ovo klasičan (no prošireni) prikaz modela uvjetovane autoregresivne heteroskedastičnosti gdje varijancu objašnjavate nekim idiosinkratskim ‘shock’ varijablama.

Ovo navedeno je svakako zanimljivo, ali nije CAPM :), ovo spada u analizu vremenskih serija. 🙂

In a strict sense, there wasn't any risk-if the world had behaved as it did in the past.

…što nas zapravo kod kretanja cijena i zanima… [smiley]…never mind CAPM…

Be vewy vewy quiet. I'm hunting wabbits!

New Report

Close