Najveća kineska banka Industrial and Commercial Bank of China (ICBC) planira prikupiti 21 milijardu dolara putem javne ponude dionica što će biti najveći svjetski IPO, nakon rekordnih 18,4 milijarde koje je prikupio japanski NTT Mobile Communications Network 1998. godine. ICBC, koji je pustio prvo simultano izlistavanje dionica na burzama u Hong Kongu i Šangaju, procijenio da će udjel institucionalnih investitora na H listi dionica čiji je upis započeo jučer ujutro, do kraja dana biti pokriven i tri puta više nego što je planirano.

Zasluge za rast
Institucionalnim investitorima bit će prodano 33,62 milijarde dionica, dok će se na šangajskoj burzi ponuditi 13 milijardi dionica s A liste. Državna banka, koja ovim IPO-om prodaje 15-postotni udio, odlučila je da će početna cijena dionice za H listu biti u rasponu od 2,56 do 3,07 hongkoških dolara, dok će cijena na A listi u Šangaju biti jednaka u protuvrijednosti juana. Oko 600 fond menadžera prisustvovalo je jučer svečanoj prezentaciji ICBC uprave u hongkonškom Four Seasons Hotelu pokazujući snažan interes jer se ova državna banka smatra zaslužnom za rast kineske ekonomije i poticanje kreditnog tržišta. “Cijena dionica ICBC-a prema ovom IPO-u je najniža među njezinim konkurentima na tržištu i zato je primamljiva za investitore koji žele ući u rastuće kinesko gospodarstvo”, izjavio je nakon prezentacije Michael Chung, fond menažder u Iventure Investment Managmentu, te dodao kako njegova tvrtka namjerava kupiti dionice ICBC-a. Izvor upoznat sa situacijom smatra da se dionice prodaju po ovoj cijeni kako bi se potaknuo daljnji interes za banku. Početni raspon cijena procjenjuje banku na 1,96 do 2,23 puta njezine računovodstvene vrijednosti za 2006. godinu što je manje od njezinih rivala China Construction Bank i Bank of China. Goldman Sachs, Allianz i American Express mogu se već smatrati pobjednicima s obzirom da su u travnju kupili 8,45-postotni udio ICBC-a za ukupno 3,8 milijardi američkih dolara, koji sada po najvišoj početnoj cijeni vrijedi 9,5 milijardi. Strateški investitori uključujući investicijski odjeli kuvajtske vlade, China Life Insurance Co.-a i nekoliko tajkuna iz Hong Konga poput milijardera Li Ka-shinga, već su uložili ukupno 3,5 milijardi dolara u dionice ICBC-a. “Investitori žele što prije kupiti dionice, već u prvih nekoliko dana jer se očekuje da će potražnja po ovako razumnim cijenama biti iznimno velika”, pojasnio je anonimni bankar.

Visoka dobit od ICBC-a
Najveća kineska banka očekuje rast profita za 26 posto ove godine s obzirom na najbrži rast kineskog gospodarstva u proteklih deset godina koji je izazvao bum potražnje za kreditima. Neto dobit najveće kineske banke porast će na 6 milijardi dolara, a tijekom posljednjih pet godina banka je povećala prihod prije oporezivanja 10 puta i za 30 posto smanjila svoj udio loših zajmova, koji je 2000. godine iznosio 24 posto. U istom razdoblju stopa rasta bila je 9,6 posto što je i glavni razlog poboljšanih rezultata. Agenti javne ponude ICBC-a su Credit Suisse Group, Deutsche Bank AG, China International Capital Corp i ICEA securities. ICBC se inače odlučio na javnu ponudu dionica nakon što je kineska vlada godinu dana branila prikupljanje kapitala na tržištu.

Krajem godine stižu strane banke

Tri od pet najvećih kineskih banaka, Bank of China Ltd., China Construction Bank Corp. i Bank of Comunications Ltd., prikupile su ukupno 24 milijarde dolara inicijalnom javnom ponudom od lipnja 2005. Kina potiče svoje najveće banke na prodaju dionica u svrhu prikupljanja sredstava kako bi se mogle natjecati sa svjetskim bankama poput Citigroupa i HSNC Holdings Plc.-a Konkurenti ICBC-a koji su već izlistali dionice na burzi zabilježili su snažnu potražnju investitora i ostvarili dobit na sekundarnom tržištu. U prosincu će kineska vlada dopustiti inozemnim bankama otvaranje svojih podružnica u Kini i pružanje usluga u nacionalnoj valuti lokalnom stanovništvu, čija ušteđevina prema procjenama iznosi 1,96 tisuća milijardi dolara.